利差损

扩展数据利差可以有两种表达方式:绝对数利差和相对数利差(即利差率)。什么是利差？利差利润的定义利差利润是指资产运用的实际利润率大于负债准备金计算中使用的预定利率时产生的利润，如果出现相反的情况，就是利差损失，利差利益是什么意思？利差利润是指资产运用的实际利润率，大于负债准备金计算中使用的预定利率所产生的利润，如果出现相反的情况，就是利差损失。

其实去年这个时候就想写篇文章了，但是方向性太强，没有动笔。随着咨询的增多，我已经私下跟很多朋友讲过这个故事，他们也鼓励我写。毕竟是真实的历史，我也没有污蔑。再次声明，本文所有内容都是真实历史，我没有整理过。欢迎检查！其实很多工作多年的朋友对这些内容都很熟悉，但都沉默不语。毕竟这是第三家庭心中永远的痛。

那些年发生了什么？老一辈肯定有印象。银行的收益可以降低，但寿险的预定利率一旦确定，将为终身提供固定收益，保障极大。从1996年到1998年，几大公司的寿险业务如日中天，大量销售预定利率在10%到7.5%之间的产品。尤其是以X寿99鸿福96版为例，销量巨大，真实收益在8%左右，非常夸张。

利差利润是指资产利用的实际利润率大于负债准备金计算中使用的预定利率时产生的利润。如果发生相反的情况，就是利差 loss。可以说利差 benefit是资产运用的实际收益与负债准备金计算中使用的预定利率之间的差额。当保险公司投资的利息、股息收入等收益仍超过扣除税款后应转入责任准备金的利息和投资款时，超出部分为利差利润。

利差指债券或国库券等现货金融工具带来的收益与该项投资的融资成本之间的差额。不同的外汇货币有不同的存款利率。假设同期英镑一年期存款利率为5.5%，美元存款利率为5%，两者之间的利差为0.5%。假设目前两者之间的汇率为1英镑和1.5美元，如果不考虑汇率波动因素，1500美元一年期存款的本息之和为1，575美元/123，456，789-0/利息是指资产利用的实际利率，大于负债准备金计算中使用预定利率时产生的利息。如果出现相反的情况，则为/123，456，789-0。可以说利差 benefit是资产运用的实际收益与负债准备金计算中使用的预定利率之间的差额。当保险公司投资的利息、股息收入等收益仍超过扣除税款后应转入责任准备金的利息和投资款时，超出部分为利差利润。

任何一个行业的成熟和规范都需要一个发展的过程，不可避免的会走向一条错误的道路。中国保险业在90年代中后期还处于起步阶段，我们需要客观宏观的看问题，不能指望一个国家、一个行业、一个人永远不犯错吧？平安保险公司推出第一代投连险的时候惹了多大的麻烦？但吸取教训后，各家公司推出的投连险就成熟冷静多了。总结有进步，错误的方式给客户和行业造成了一定的损失，这是事实，但也是客观规律，必然要遵守。