现金流分析，怎样分析现金流量表

本文目录一览

1，怎样分析现金流量表
2，现金流量的作用
3，对现金流量表进行结构分析应包括哪些内容
4，如何分析现金流量的合理性
5，什麽是现金流
6，如何利用现金流量信息进行财务分析

1，怎样分析现金流量表

　　（1）偿债能力分析—分析企业能否筹集资金偿还债务。　　（2）财务弹性分析—分析企业能否灵活筹集资金应付偶发性支出，股利支出，以及捕捉投资机会。　　（3）发展能力分析—分析企业能否筹集现金满足企业发展的资本支出需要。　　（一）获现能力指数　　总资产净现率=　　年度实现的经营活动现金净流量/　　年度平均资产总值　　例：某企业年末经营活动产生的现金净流量200万元，年度平均资产2000万元　　则：总资产净现率=200/2000 *100%　　=10%　　该比率越大，说明企业运用资产获得经营活动现金净流量的能力强　　（二）盈利质量分析　　销售净现率=　　年末经营活动现金净流量/　　年度销售收入净额　　例：某企业年末经营活动现金净流量为1500万元，销售　　收入净额为10000万元。　　则：销售净现率=1500/10000 *100%　　=15%　　该指标越大，说明企业货款回笼及时，销售品质好；反之，销售品质差，坏账发生的可能性大。　　三）支付能力分析　　现金比率　　=现金及现金等价物 / 流动负债　　或 =现金净流量 / 流动负债　　例：某企业年末现金流量净值1000万元，流动负　　债4000万元。　　则：现金比率=1000/4000 *100%=25%　　该比率越大，企业短期偿债能力越强　　现金流量对负债总额之比　　=现金净流量 / 负债总额　　例：某企业年末净现金流量1000万元，负债总额　　5000万元　　则：现金流量对负债总额之比 =1000/5000*100%=20%　　该比率越大，企业偿还债务的能力越强　　A．在产品初创期，由于产品还处在市场开拓阶段，企业的经营现金流量为负，而市场的开拓、生产能力的进一步形成都需要追加投资，因此投资活动现金流量为负，这时现金的来源是筹资。　　　B．在高速增长期，产品销售快速增长，经营现金流量为正，同时，为扩大市场份额，企业需要不断地追加投资，投资现金流量依然为负，但是经营现金流量很可能不足以满足投资所需现金，因此筹资活动现金流量可能继续为正。C．在产品成熟期，产品销售稳定，并进入投资回收期，因此经营活动现金流量和投资活动现金流量均为正，由于现金被用来偿还债务，筹资活动现金流量为负。　　D．进人衰退期后，市场萎缩，销售下降，企业经营活动现金流量为负，企业大规模收回投资，并偿还债务，因此企业投资活动现金流量为正，筹资活动现金流量为负。　　定量的结构分析　　通过分析经营现金流量、投资现金流量和筹资现金流量占现金净流量的比率以及其各子项目所占比率，可以了解现金流量结构，从而洞察企业的财务质量和经营状况，预测企业的发展前景　　请提供邮箱，给你系统的资料！有一些图片无法发送！

怎样分析现金流量表

2，现金流量的作用

监督企业资金的动向及额度加以控制

（1）现金流量表能够说明企业一定期间内现金流入和流出的原因。现金流量表将现金流量划分为经营活动、投资活动和筹资活动所产生的现金流量，并按照流入现金和流出现金项目分别反映。例如，企业当期从银行借入500万元，偿还银行利息3万元，在现金流量表的筹资活动产生的现金流量中分别反映“借款收到的现金500万元”，“偿付利息支付的现金3万元”。因此，通过现金流量表能够清晰地反映企业现金流入和流出的原因，即现金从哪里来，又用到哪里去。这些信息是资产负债表和利润表所不能提供的。　　（2）现金流量表能够说明企业的偿债能力和支付股利的能力。投资者投入资金、债权人提供企业短期或长期使用的资金，其目的主要是为了获利。通常情况下，报表阅读者比较关注企业的获利情况，并且往往以获得利润的多少作为衡量标准。企业获利多少在一定程度上表明了企业具有一定的现金支付能力。但是，企业一定期间内获得的利润并不代表企业真正具有偿债或支付能力。在某些情况下，虽然企业利润表上反映的经营业绩很可观，但财务困难，不能偿还到期债务；还有些企业虽然利润表上反映的经营成果并不可观，但却有足够的偿付能力。产生这种情况有诸多原因，其中会计核算采用的权责发生制、配比原则等所含的估计因素也是其主要原因之一。现金流量表完全以现金的收支为基础，消除了会计核算中由于会计估计等所产生的获利能力和支付能力。通过现金流量表能够了解企业现金流入的构成，分析企业偿债和支付股利的能力，增强投资者的投资信心和债权人收回债权的信心；通过现金流量表，投资者和债权人可了解企业获取现金的能力和现金偿付的能力，从而使有限的社会资源流向最能产生效益的地方。　　（3）现金流量表可以用来分析企业未来获取现金的能力。现金流量表反映企业一定期间内的现金流入和流出的整体情况，说明企业现金从哪里来，又运用到哪里去。现金流量表中的经营活动产生的现金流量，代表企业运用其经济资源创造现金流量的能力；投资活动产生的现金流量，代表企业运用资金产生现金流量的能力；筹资活动产生的现金流量，代表企业筹资获得现金流量的能力。通过现金流量表及其他财务信息，可以分析企业未来获取或支付现金的能力。例如，企业通过银行借款筹得资金，从本期现金流量表中反映为现金流入，但却意味着未来偿还借款时要流出现金。又如，本期应收未收的款项，在本期现金流量表中虽然没有反映为现金的流入，但意味着未来将会有现金流入。　　（4）现金流量表可以用来分析企业投资和理财活动对经营成果和财务状况的影响。资产负债表能够提供企业一定日期财务的状况，它所提供的是静态的财务信息，并不能反映财务状况变动的原因，也不能表明这些资产、负债给企业带来多少现金，又用去多少现金；利润表虽然反映企业一定期间的经营成果，提供动态的财务信息，但利润表只能反映利润的构成，也不能反映经营活动、投资和筹资活动给企业带来多少现金，又支付多少现金，而且利润表不能反映投资和筹资活动的全部事项。现金流量表提供一定时期现金流入和流出的动态财务信息，表明企业在报告期内由经营活动、投资和筹资活动获得多少现金，企业获得的这些现金是如何运用的，能够说明资产、负债、净资产变动的原因，对资产负债表和利润表起到补充说明的作用。现金流量表是连接资产负债表和利润表的桥梁。　　（5）现金流量表能够提供不涉及现金的投资和筹资活动的信息。现金流量表除了反映企业与现金有关的投资和筹资活动外，还通过补充资料（附注）方式提供不涉及现金的投资和筹资活动方面的信息，使会计报表使用者或阅读者能够全面了解和分析企业的投资和筹资活动。　　（6）编制现金流量表，便于和国际惯例相协调。目前世界许多国家都要求企业编制现金流量表，如美国、英国、澳大利亚、加拿大等。我国企业编制现金流量表后，将对开展跨国经营、境外筹资、加强国际经济合作起到积极的作用。

生物里面有个词语叫：“生态平衡”，当然，经济也是一样的，现金流量的大小应该就可以看出整体盈利收益的均衡了吧，但愿楼主问的是这个意思哈

现金流量的作用

3，对现金流量表进行结构分析应包括哪些内容

你这个问题问得比较专业，相关内容只能贴给你了！用现金流量表替代财务状况变动表，在提高财务报表信息的相关性、可比性及可解释性上，更能体现财务报告的目的。（一）现金流量表能够说明企业一定期间内现金流入和流出的原因。如企业当期从银行借入1000万元，偿还银行利息6万元，在现金流量表的筹资活动产生的现金流量中分别反映借款1000万元，支付利息6万元。这些信息是资产负债表和利润表所不能提供的。（二）现金流量表能够说明企业的偿债能力和支付股利的能力。通常情况下，报表阅读者比较关注企业的获利情况，并且往往以获利润的多少作为衡量标准，企业获利多少在一定程度上表明了企业具有一定的现金支付能力。但是，企业一定期间内获得的利润并不代表企业真正具有偿债或支付能力。在某些情况下，虽然企业利润表上反映的经营业绩很可观，但财务困难，不能偿还到期债务；还有些企e79fa5e98193e4b893e5b19e31333332613665业虽然利润表上反映的经营成果并不可观，但却有足够的偿付能力。产生这种情况有诸多原因，其中会计核算采用的权责发生制、配比原则等所含的估计因素也是其主要原因之一。现金流量表完全以现金的收支为基础，消除了由于会计核算采用的估计等所产生的获利能力和支付能力。通过现金流量表能够了解企业现金流入的构成，分析企业偿债和支付股利的能力，增强投资者的投资信心和债权人收回债权的信心。（三）现金流量表能够分析企业未来获取现金的能力。现金流量表中的经营活动产生的现金流量，代表企业运用其经济资源创造现金流量的能力，便于分析一定期间内产生的净利润与经营活动产生现金流量的差异；投资活动产生的现金流量，代表企业运用资金产生现金流量的能力；筹资活动产生的现金流量，代表企业筹资获得现金的能力。通过现金流量表及其他财务信息，可以分析企业未来获取或支付现金的能力。如，企业通过银行借款筹得资金，从本期现金流量表中反映为现金流入，但却意味着未来偿还借款时要流出现金。又如，本期应收未收的款项，在本期现金流量表中虽然没有反映为现金的流入，但意味着未来将会有现金流入。（四）现金流量表能够分析企业投资和理财活动对经营成果和财务状况的影响。资产负债表能够提供企业一定日期财务状况的情况，它所提供的是静态的财务信息，并不能反映财务状况变动的原因，也不能表明这些资产、负债给企业带来多少现金，又用去多少现金；利润表虽然反映企业一定期间的经营成果，提供动态的财务信息，但利润表只能反映利润的构成，也不能反映经营活动、投资和筹资活动给企业带来多少现金，又支付多少现金，而且利润表不能反映投资和筹资活动的全部事项。现金流量表提供一定时期现金流入和流出的动态财务信息，表明企业在报告期内由经营活动、投资和筹资活动获得现金，企业获得的这些现金是如何运用的，对能够说明资产、负债、净资产的变动的原因，对资产负债表和利润表起到初充说明的作用，现金流量表是连续资产负债表和利润表的桥梁。（五）现金流量表能够提供不涉及现金的投资和筹资活动的信息。现金流量表除了反映企业与现金有关的投资和筹资活动外，还通过附注方式提供不涉及现金的投资和筹资活动方面的信息，使会计报表使用者能够全面了解和分析企业的投资和筹资活动。值得注意的是，虽然通过对现金流量表的分析能够给广大报表使用者提供大量有关企业财务方面尤其是关于企业现金流动方面的信息，但这并不意味着对现金流量表进行分析就能够替代其他会计报表的分析，现金流量表分析只是企业财务分析的一个方面。而且，同任何分析一样，现金流量表分析也有其局限性，这主要表现为：（1）报表信息的有效性。报表中所反映的数据，是企业过去会计事项影响的结果，根据这些历史数据计算得到的各种分析结果，对于预测企业未来的现金流动，只有参考价值，并非完全有效；（2）报表信息的可比性。可比性一般是指不同企业，尤其是同一行业的不同企业之间，应使用相类似的会计程序和方法，将不同企业的现金流量表编制建立在相同的会计程序和方法上，便于报表使用者比较分析一企业在不同时期，以及企业和企业之间的偿债能力和现金流动状况的强弱和优劣。对于同一个企业来说，虽然一致性会计原则的运用使其有可能进行不同期间的比较，但如果企业的会计环境和基本交易的性质发生变动，则同一个企业不同时期财务信息的可比性便大大减弱。对于不同企业来说，它们之间可比性比单一企业更难达到。由于不同企业使用不同的会计处理方法，例如，存货的计价、折旧的摊提、收入的确认以及支出资本化与费用的处理等，为运用各种分析方法对各个企业的现金状况进行比较带来了一定的困难；（3）报表信息的可靠性。可靠性是指提供的财务信息，应做到不偏不倚，以客观的事实为依据，而不受主观意志的左右，力求财务信息准确可靠。事实上，编制现金流量表所采用的各种资料的可靠性往往受到多方面的影响，使得报表分析同样显得不够可靠。

对现金流量表进行结构分析应包括哪些内容

4，如何分析现金流量的合理性

a。b明显正确，c中通过现金流量和企业的收益状况进行比较的话，可以看出收益中现金的多少，看出收益质量。d中现金流量的多少是企业偿债和支付能力的重要根据~~~

所谓现金流量表分析，是指对现金流量表上的有关数据进行分析、比较和研究，从而了解企业的财务状况及现金流量情况，发现企业在财务方面存在的问题，预测企业未来的财务状况，揭示企业的支付能力，为企业的科学决策提供依据。会计报表分析一般包括静态的结构百分比分析、动态的变动趋势分析以及财务比率分析等内容，现金流量表分析的内容可以概括为以下几个方面：（1）结构百分比分析企业当期取得的现金来自哪些方面，用往哪些方面，其现金余额是如何构成的，各占总量的百分数为多少，这就是现金流量的结构百分比分析。通过现金流量的结构百分比分析，报表使用者可以进一步了解企业财务状况的形成过程、变动过程及其变动原因。现金流量表是反映企业在一定时期内现金流入、流出及其净额的报表，它主要回答企业本期现金来自何处、用于何处、余额结构如何。现金流量结构分析，就是在现金表有关数据的基础上，进一步明确现金收入、支出和结余的构成。现金流量的结构分析可以分为现金收入结构、支出结构和结余结构分析三个方面。 ①收入结构分析。现金收入构成是反映企业各项业务活动的现金收入、如经营活动的现金收入、投资活动现金收入、筹资活动现金收入等在全部现金收入中的比重以及各项业务活动现金收入中具体项目的构成情况，明确现金究竟来自何方，要增加现金收入主要依靠什么。 ②支出结构分析。现金支出结构是指企业的各项现金支出占企业当期全部现金支出的百分比，它具体反映企业的现金用在哪些方面。 ③余额结构分析。现金余额结构分析是指企业的各项业务活动，其现金的收支净额占全部现金余额的百分比，它反映企业的现金爷额是如何构成的。（2）变动趋势分析企业的现金收入、支出以及结余发生了怎样的变动，其变动趋势如何，这种趋势对企业有利还是不利，这就是现金流量的趋势分析。现金流量的趋势分析可以帮助报表使用者了解企业财务状况的变动趋势，了解企业财务状况变动的原因，在此基础上预测企业未来财务状况，从而为决策提供依据。变动趋势分析法是通过观察连续数期的会计报表，比较各期的有关项目金额，分析某些指标的增减变动情况，并在此基础上判断其变化趋势，从而对未来可能出现的结果作出预测的一种分析方法。运用趋势分析法，报表使用者可以了解有关项目变动的基本趋势，判断这种变动是有利还是不利，并对企业未来发展作出预测。变动趋势分析通常采用编制历年会计报表方法，将连续多年的报表，至少是最近2、3年甚至5-10年的会计报表并列在一起加以分析、以观察变化趋势。观察连续数期的会计报表，这样分析比单看一个报告期的会计报表，能了解更多的情况和信息，有利于分析变化的趋势。（3）财务比率分析财务比率是将报表中具备相互关系的项目相比较，计算出一系列能反映企业盈利能力、偿债能力、营运能力、投资能力、现金支付能力等财务比率。现金流量表的财务比率分析，又可分为偿债能力和支付能力比率分析。 ①偿债能力分析。运用现金流量表分析企业的偿债能力，可以从如下方面进行： a．现金比率：所谓现金比率就是指企业的现金与流动负债的比例，用公式表示为：现金比率＝现金余额／流动负债其中，现金余额是指会计期末企业拥有的现金的数饿，它可以通过现金流量表中“现金及其等价物的期末余额”项目查到；流动负债是指会计期末企业拥有的各项流动负债的总额，它可以通过资产负债表中“流动负债合计”项目的期末数来查到。例：某企业2000年末流动负债为1000万，现金余额为200万，则现金比率为：现金比率＝200/1000=0.20 现金比率是衡量企业短期偿债能力的一个重要指标，计算现金比率对于分析企业的短期偿债能力具有十分重要的意义。因为流动负债不同于长期负债。长期负债起码也得一年后偿还，企业有较充裕的时间筹集资金，以还本付息；而流动负债期限很短（不超过一年），很快就需要用现金来偿还。如果企业手中没有一定现金储备，等到债务到期时，临时筹资去偿还债务，就容易出问题。对于债权人来说，现金比率总是越高越好。现金比率越高，说明企业的短期能力越强，现金比率越低，企业的短期偿债能力越弱。如果现金比率达到1，即现金余额等于或大于流动负债总额，那就是说，企业即使不动用其他资产，如存货、应收帐款等，光靠手中的现金足以偿还流动负债。对于债权人来说，这是最安全的。而对于企业来说，现金比率并不是越高越好。因为资产的流动性（即其变现能力）和其盈利能力成反比，流动性越差的盈利能力越强，而流动性越好的其盈利能力越弱。在企业的所有资产中，现金是流动性最好的资产，同时也是盈利能力最低的资产。保持过高的现金比率，就会使资产过多的停留在盈利能力最低的现金上，虽然提高了企业的偿债能力，但降低了企业的获利能力。因此对企业来讲，不应该保持太高的现金比率。分析该比率可以结合流动比率和速动比率一并进行分析。 b．经营净现金比率（短期债务）。该比率是指经营活动的年敬现金流量与流动负债的比率，可以利用该比率反映企业获得现金偿还短期债务的能力。计算公式为：经营净现金比率（短期债务）＝经营活动净现金流量／流动负债企业为了偿还即将到期的流动负债，固然可以通过出售投资，长期资产等投资活动现金流入，以及筹借现金来进行，但最安全而且规范的方法，仍然是利用企业的经营活动取得现金净流入，该比率越大，企业的短期偿债能力越强。 c．经营净现金比率（全部债务）。该比率是指经营活动净现金流量与全部债务的比率，使用该比率，可以反映该企业年度的经营活动现金流量偿付全部债务的能力，因此也是一个较综合反映企业偿债能力的比率。计算公式如下：经营净现金比率（全部债务）＝经营活动的净现金流量／负债总额例：某公司98年度经营活动净现金流量为1000万，年末流动负债为500万，长期负债为1500万，则：经营净现金比率（全部债务）＝1000/(500+1500)=0.5 经营净现金比率（短期债务）＝1000/500=2 该比率越大，企业承担债务的能力越强。 ②支付能力分析。支付能力是指企业除了用现金偿还债务外，用现金来支付其它各项开支，如购买原材料、包装物、低值易耗品和商品等货物的支出，支付职工工资的支出，支付税金的支出，支付各种经营活动的支出，支付对内投资和对外投资的支出，支付投资者股利的支出等等的能力。通常对企业支付能力的分析，可以从以下三个方面进行。 a．普通股每股净现金流量。该指标是指经营活动现金净流量与流通在外普通股股数之比。用来反映企业支付股利和资本支出的能力。计算公式如下：普通股每股经营活动净现金流量＝经营活动净现金流量／流通在外普通股股数一般来说，该值越大，企业支付股利的能力及资本支出能力越强。 b．支付现金股利的净现金流量。该比率是指经营活动的净现金流量与现金股利的比率，用来反映企业年度内使用经营活动净现金流量支付现金股利的能力。计算公式为：支付现金股利的经营净现金流量＝经营活动的净现金流量／现金股利该比率越大，则企业支付现金股利的能力越强。

5，什麽是现金流

现金流即现金流量现金流量是企业一定时期的现金流入和流出的数量。经济越快速发展，现金流量在企业生存发展和经营管理中的影响就越大，现代财务管理之一大转变就是对现金流量的重视。一、现金流量分析指标现金流量表以现金、现金等价物为编制基础，旨在为会计报表使用者提供企业一定时期内现金和现金等价物流出、流入的信息，以便于会计报表使用者了解和评价企业获取现金和现金等价物的能力，并据以预测企业未来现金流量，进而判断企业流动性、获利能力。现金流量分析指标：（一）流动性比率 ⒈现金比率=（现金+约当现金）/流动资产该指标旨在衡量企业流动资产的质量 ⒉现金对流动负债的比率=（现金+约当现金）/流动负债这个指标比流动比率、速动比率更严格。（二）偿债能力比率 ⒈到期债务本息偿付比率=经营活动现金净流量/（本期到期债务本金+现金本息支出）该指标旨在衡量本期内到期的债务本金以及相关利息可由经营活动产生的现金支付的程，若比值小于1，说明企业的经营活动产生的现金不足以支付本期到期的债务本息。若大于1，则说明足够于支付。 ⒉现金流量比率=经营活动现金净流量/流动负债该指标旨在反映本期经营活动所产生的现金净流量足以抵付流动负债的比率。 ⒊现金利息保障倍数=（经营活动现金净流量+现金利息支出+所得税付现）/现金利息支出该指标根据传统财务报表比率分析中利息杠杆比率变化而来，可反映企业变现能力及支付约定利息的能力（三）获利能力比率净利润和经营活动净现金流量比率=经营活动净现金流量/净利润该指标旨在分析企业净利润与经营活动产生净现金流量差异的变化，以便反映企业经营的真实的获利能力。（四）财务管理比率 ⒈流通在外每股普通股的现金流量比率=（经营活动现金净流量-优先股股利）/流通在外的加权平均普通股股数该指标旨在反映流通在外普通股的现金流量。 ⒉支付现金股利的现金流量比率=经营活动的现金净流量/现金股利该指标反映现金股利宣布日企业年度内经营活动的现金流量支付本年度现金股利的比率。（五）充足性比率现金流量充足率=经营活动现金净流量/（负债偿付额+投资+股利）该指标衡量企业能否产生足够的现金以偿付债务，进行投资，和股利支付。若企业连续几年该比率均大于1，说明企业有较大能力可满足企业现金要求；若小于1，则需采取筹集资金或处置资产的方式补足现金余缺。为避免重复性和不稳定性因素，一般采用5年的总数为计算单元。（六）效率比率资产的现金流量目标率=经营活动现金净流量/资产总额该指标反映企业每一元资产所能获得的现金流量。二、现金流量分析对企业理财的影响（一）现金流量对企业筹资决策的影响。企业筹集资金额根据实际生产经营需要，通过现金流量表，可以确定企业筹资总额。一般来说，企业财务状况越好，现金净流量越多，所需资金越少，反之，财务状况越差，现金净流量越少，所需资金越多。（二）现金流量对企业投资决策的影响。现金流量是企业评价项目可行性的主要指标，投资项目可行性评价方法有动态法和静态法，动态法以资金成本为折现率，进行现金流量折现，若现金净流量大于0或现值指数大于1，则说明该投资项目可以接受，反之该投资项目不可行。静态法投资项目的回收期即原始投资额除以每年现金净流量，若小于预计的回收期，则投资方案可行。否则，投资方案不可行。（三）现金流量对企业资信的影响。企业现金流量正常、充足、稳定，能支付到期的所有债务，公司资金运作有序，不确定性越少，企业风险小，企业资信越高；反之，企业资信差，风险大，银行信誉差，很难争取到银行支持。因此，现金流量决定企业资信。（四）现金流量对企业盈利水平的影响。现金是一项极为特殊的资产，具体表现为：一、流动性最强，可以衡量企业短期偿债能力和应变能力；二、现金本身获利能力低下，只能产生少量利息收入，相反由于过高的现金存量会造成企业损失机会成本的可能，因此合理的现金流量是既能满足需求，又不过多积囤资金，这需要理财人员对资金流动性和收益性之间做出权衡，寻求不同时期的最佳资金平衡点，有效组织现金流量及流速以满足偶然发生资金需要及投资机会的能力。（五）现金流量对企业价值的影响。在有效资本市场中，企业价值的大小在很大程度上取决于投资者对企业资产如股票等的估价，在估价方法中，现金流量是决定性因素。也就是说，估价高低取决于企业在未来年度的现金流量及其投资者的预期投资报酬率。现金流入越充足，企业投资风险越小，投资者要求的报酬率越低，企业的价值越大。企业价值最大化正是理财人员追求的目标，企业理财行为都是为实现这一目标而进行的。（六）现金流量对企业破产界定的影响。我国现行破产法明确规定企业因经营管理不善造成严重亏损，不能清偿到期债务的，可依法宣告破产，即达到破产界限，这与以往的“资不抵债”是两个不同概念，通过现金流量分析，若企业不能以财产、信用或能力等任何方式清偿到期债务，或在可预见的相当长期间内持续不能偿还，而不是因资金周转困难等暂时延期支付，即使该公司尚有盈利，也预示企业已濒临破产的边缘，难以摆脱破产的命运。因此理财人员对现金流量要有足够的重视，未雨绸缪，透过现象看本质，将信息及时反馈到公司管理层重视，当好公司的理财参谋。

现金流的定义很简单，用不了解释的那么复杂。用企业来做例子，一个公司的资产可以分为固定资产，流动资产，无形资产。 1.现金流是公司可以流动的资产，比如现金，存款，就是能够马上变现的资金，统称现金流。 2.还有一种解释就是，一天公司营业进出的资金量，也称为现金流

现金流量表是以现金为基础编制的反映公司财务状况变动的报表，它反映出上市公司一定会计期间内有关现金和现金等价物的流出和流入的信息。在上市公司对外提供的三张会计报表中，现金流量表反映上市公司一定期间内现金的流入和流出，反映公司在一定期间内的经营活动、投资活动和筹资活动的动态情况。表明公司获得现金和现金等价物的能力。现金流量表能评估企业未来取得净现金流入的能力、未来偿还负债能力、分析企业盈利能力和分析本期营业取得净现金流入与本期净收益之间差异的原因、反映企业用现金或非现金的投资与筹资活动以及向外界提供所需要的现金流量信息，也可分析企业财务管理水平和制定营运资金计划，以加强财务管理和用好企业的营运资金，是一张很有作用的会计报表。现金流量表的主要作用有：（1）现金流量表可以提供公司的现金流量信息，从而对公司整体财务状况作出客观评价。（2）现金流量表能够说明公司一定期间内现金流入和流出的原因，能全面说明公司的偿债能力和支付能力。（3）通过现金流量表能够分析公司未来获取现金的能力，并可预测公司未来财务状况的发展情况。（4）现金流量表能够提供不涉及现金的投资和筹资活动的信息。现金流量表的具体编制方法有两种，工作底稿法和T形帐户法，以下以工作底稿法为例，列示现金流量表的编表程序：第一步，设计工作底稿并将资产负债表期末期初数、损益表的本年发生数过入工作底稿。（资产负债表、损益表略。）第二步，编制调整分录并过入到工作底稿中。编制调整分录时，先以利润表项目为基础，结合资产负债表，然后以资产负债表为基础按顺序逐一分析调整。

简单跟楼主说吧，就是企业目前所持有的现金数量，反应企业的经营状况是否良好，资金是否充足

现金流即现金流量现金流量是企业一定时期的现金流入和流出的数量。经济越快速发展，现金流量在企业生存发展和经营管理中的影响就越大，现代财务管理之一大转变就是对现金流量的重视。

就是现金的流入和流出。比如你买一支债券，每年付息一次，最后还本，则你在开始时有一个本金的现金流出，每年付息日都有一个利息的现金流入，最后一年的现金流是利息加本金。比如你向银行借了一笔钱，半年付一次息，最后还本，则你在开始时有一个本金的现金流入，每半年都有一个利息的现金流出，最后一次的现金流是利息加本金。比如你买了一批货，3个月以后付款，你又买了一批货，同样是3个月以后收款，则你在3个月后有两个方向相反的现金流。现金流在管理上要“匹配”，简单讲即为每一个现金流出找到一个相应的现金流入；而给每一个现金流入找到相应的投资渠道。现金流在财务管理上是个很重要的概念，一定要弄懂。好多企业就是因为现金流管理不善，才出现资金周转问题最后导致破产的。

6，如何利用现金流量信息进行财务分析

现金流量表是以现金为基础编制的财务状况变动表，反映企业一定期间内现金的流入和流出情况，表明企业获得现金和现金等价物的能力。现金流量表的编制，为债权人和投资者提供了资产负债表、利润表无法提供的更加真实有用的财务信息，更为清晰地揭示企业资产的流动性和财务状况，在提高财务报表信息的相关性、可比性及可解释性上，更能体现财务报告的目的。　　现金流量表的现金流量由以下几部分构成：经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量、筹资活动产生的现金流量，每部分又按需要明确划分出现金流入、流出的几大具体项目。　　现金流量表具有以下几方面的作用：　　从动态角度反映企业现金的来龙去脉。有助于报表使用者获取企业现金的真实流动和结存的情况，弥补了资产负债表和利润表静态状况下不能反映的企业现金流动状况。　　反映企业真实的获利能力。虽然利润表可反映企业的获利水平，但由于种种原因的影响，利润表中所反映出来的数据有可能是有弹性的甚至是不太真实的，通过现金流量表能够更好地反映企业的获利能力。　　反映企业的偿债能力。反映企业偿债能力的财务指标很多，比如流动比率、速动比率、应收帐款周转率、存货周转率，但这些指标大多都是相对数，在实际工作中需要从一个更直接的角度去看企业的偿债能力，即看企业在一个会计期内到底偿还了多少债务，在现金流量表中设有具体项目直接反映企业偿还了多少债务。　　反映企业的筹资能力和投资情况。在现金流量表中设有具体项目反映企业筹集资金的数额、支付和吸收投资的数额。　　揭示企业的支付能力。企业在一个会计期内的支付活动是多方面的，比如购买商品、接受劳务、发放工资、交纳税金等，这些支付项目的规模和结构如何，能在一定程度上反映企业的经营情况，对于这类重要的会计信息，现金流量表有具体项目用绝对数给予了较全面的反映。　　有利于不同行业企业间的比较。以现金及现金等价物为基础编制的现金流量表，因以现金为同一口径，有利于不同行业不同企业间的对比分析。　　用现金流量表分析企业的财务状况，可采用两种方法进行：　　一、用绝对数进行比较分析：　　现金流量及其结构分析包括流入、流出量及结构和流入流出比例分析，通过分析现金流量及其结构，可以了解企业现金的来龙去脉和现金收支构成及资金实力，评价企业经营状况、资金实力、获现能力、筹资能力、偿债能力和投资能力。　　1、经营活动产生的现金流量分析。（1）将销售商品、提供劳务收到的现金与购进商品、接受劳务付出的现金进行比较，可以掌握企业大体的供销状况。在企业经营正常、购销平衡的情况下，前者大于后者，说明企业的销售利润大，销售回款良好，创现能力强。若企业经营不正常、购销不平衡时，如前者明显大于后者，那么企业有可能在本会计期内因产品提价使收入增大，如果没有提价，企业可能在吃库存，这时应结合资产负债表看存货的进出情况，若库存正常，就要看是否本期收回大量的前期的应收账款。如后者明显大于前者，有可能说明企业处于库存积压状态。（2）将销售商品、提供劳务收到的现金与经营活动流入的现金总额进行比较，可大致说明企业产品销售现款占经营活动流入的现金的比重。比重大，说明企业主营业务突出，营销状况良好。（3）将本期经营活动现金净流量与上期进行比较，增长率越高，说明企业成长性越好。　　2、投资活动产生的现金流量分析。当企业扩大规模或开发新的利润增长点时，需要大量的现金投入，如果投资活动产生的现金流入量补偿不了流出量，则投资活动现金净流量为负数；如果企业投资有效，将会在未来产生现金净流入用于偿还债务，创造收益，企业则不会有偿债困难。因此，分析投资活动现金流量，应结合企业目前的投资项目进行，不能简单地以现金净流入还是净流出论优劣。另外，通过“收回投资所收到的现金”、“取得投资收益所收到的现金”与企业原始投资的对应关系，并结合资产负债表中“长期投资”、“短期投资”帐户余额的变化情况，可分析企业的对外投资是否获利。　　3、筹资活动产生的现金流量分析。一般来说，筹资活动产生的现金净流量越大，企业面临的偿债压力越大，但如果现金流入量主要来自企业吸收的权益性资本，则不存在偿债压力。因此，在进行分析时，可将吸收权益性资本收到的现金与筹资活动现金总流入比较，所占比重大，说明企业资金实力增强，财务风险降低。　　4、现金净增加额分析。如果企业的现金净增加额主要是由于经营活动产生的，可反映出企业经营情况良好，收现能力强，坏账风险小，其营销能力也不错。如果企业的现金净额主要是投资活动产生的，即是由处置固定资产、无形资产和其他长期资产及收回投资引起的，这反映出企业生产经营能力衰退，通过处置非流动资产以缓解资金矛盾，但也可能是企业为了走出不良境地而调整资产结构，还应结合资产负债表、利润及利润分配表作深入分析。如果主要由于筹资活动引起的，这就意味着企业将支付更多的利息或股利，以后期间要偿还大量的债务，它未来的现金流量净增加额必须更大，才能满足偿付的需要，否则，企业将承受较大的财务风险。　　5、现金流量结构分析。首先，分别计算经营活动现金流入、投资活动现金流人和筹资活动现金流人占现金总流入的比重，了解现金的主要来源和结构。一般情况下，经营活动现金流入占现金总流入比重大的企业，经营状况较好，财务风险较低，现金流入结构较为合理。其次，分别计算经营活动现金支出、投资活动现金支出和筹资活动现金支出占现金总流出的比重，它能具体反映企业的现金使用方向。一般来说，经营活动现金支出比重大的企业，其生产经营状况正常，现金支出结构较为合理。　　作为信息使用者，要全面掌握企业的现金流量情况，还应结合企业不同的发展时期，将流入和流出情况作深入分析，将可以得到更有意义的结论。　　一般而言，企业处于不同发展时期，其经营活动现金净流量、投资活动现金净流量、筹资活动现金净流量三者的正负所反映的情况是多方面的。在企业创建时期，产品还处在市场开发阶段，这一时期为开发产品需要大量的投资和筹资，所以生产经营活动和投资活动的现金净流量一般均为负，筹资活动则为正；在企业成长发展时期，产品生产和销售快速增长，经营现金流量为正，为扩大市场份额企业不断追加投资，投资现金流量依然为负，在经营现金流量不足以满足投资所需现金时，还会进行筹资活动，因此筹资活动现金流量可能是正负相间的；在产品成熟期，产品销售稳定，并进入投资回收期，因此经营现金流量和投资现金流量均为正，由于现金被用来偿债，筹资现金流量为负；企业进入衰退期后，市场萎缩，销售下降，经营活动现金流量为负，企业大规模收回投资并偿还债务，因此投资活动现金流量为正，筹资活动现金流量为负。　　二、用相对数（财务比率）进行分析：　　（一）偿债能力分析：　　企业在生产经营过程中，经常通过举债来弥补自有资金的不足。但是举债是以能偿债为前提的，如果企业到期不能还本付息，则生产经营就会陷入困境，以至危及企业生存。因此，对企业投资者来说，通过对现金流量表进行分析，可测定企业的偿债能力，有利于其作出决策；对债权人来讲，偿债能力的强弱是他们作出贷款决策的基本依据和决定性条件。而用现金流量和债务进行比较，可以较好地反映企业的偿债能力。　　1、现金流动负债比率……现金流动负债比率＝经营现金净流量/流动负债，比起流动比率和速动比率，这一指标更能反映出企业的短期偿债能力。　　2、现金到期债务比率……现金到期债务比率＝经营现金净流量/本期到期债务，本期到期债务是指即将到期的长期债务和短期债务，该指标反映了企业独立的到期债务支付能力。可根据该指标的大小直接判断公司的即期偿债能力。　　3、现金债务总额比。现金债务总额比＝经营现金净流量/本期债务总额，它是评价企业中长期偿债能力的重要指标，同时也是预测公司持续经营能力的重要指标，这一指标同企业的偿债能力呈正比。该指标越高，企业的偿债能力越强，反之，企业的偿债能力越弱。　　（三）支付能力指标分析：　　主要是对企业当期取得的现金（特别是经营活动产生的现金收入）与各项支出的现金进行比较。企业取得的现金只有在支付经营活动所发生的各项支出与本期应偿还的债务后，才能用于投资与发放股利。具体来说，现金流量表中的“现金流量净增加额”为正数，说明企业本期的现金与现金等价物增加了，企业的支付能力较强，反之则较差，财务状况恶化。但现金流量净增加额并非越大越好，若现金的收益性较差，现金流量净增加额太大，则企业现在的生产能力不能充分吸收现有的资产，使资产过多地停留在盈利能力较低的现金上，从而降低了企业的获利能力。　　1、现金股利支付率……现金股利支付率＝现金股利/经营现金流量，这一指标反映本期支付的现金股利在经营现金净流量中所占的比重。比率越低，企业支付股利的能力越强。　　2、强制性现金支付比率。强制性现金支付比率＝现金流入总额/（经营现金流出量＋偿还债务本息付现），在企业的经营活动中，公司的现金流入量应满足强制性目的的支付，即用于经营活动支出和偿还债务。这一指标反映企业是否有足够的现金偿还到期债务、支付经营费用等。比率越大，其现金支付能力越强。　　（四）企业再投资能力分析：　　主要是用企业当期取得的经营活动现金流量净额与各项投资活动支出的现金进行比较，分析经营活动现金流量净额能否满足各项投资活动所需现金支出。　　1、现金流量满足率。现金流量满足率=经营活动产生的现金流量净额÷投资活动产生的现金流量净额×100％，该比率用来衡量企业用其经营活动产生的现金净流量满足投资活动资金需求的能力。　　该项指标大于或等于100％，说明经营活动的现金收入能够满足投资活动的现金需求；小于100％，表示经营活动的现金收入不能满足投资活动的现金需求，企业需另筹资金。　　2、固定资产再投资率。固定资产再投资率=购置固定资产支出总额÷经营活动产生的现金流量金额x100％，通过该指标反映经营活动所创造的现金净流量，能有多大比例再投资于企业的固定资产。　该项指标大于100％，说明企业固定资产投资支出超过了经营活动现金净流量，还需通过其他渠道筹集一定数额的资金。（吕庆波　）

用现金流量表分析企业的财务状况，可采用两种方法进行：一、用绝对数进行比较分析：现金流量及其结构分析包括流入、流出量及结构和流入流出比例分析，通过分析现金流量及其结构，可以了解企业现金的来龙去脉和现金收支构成及资金实力，评价企业经营状况、资金实力、获现能力、筹资能力、偿债能力和投资能力。 1、经营活动产生的现金流量分析。（1）将销售商品、提供劳务收到的现金与购进商品、接受劳务付出的现金进行比较，可以掌握企业大体的供销状况。在企业经营正常、购销平衡的情况下，前者大于后者，说明企业的销售利润大，销售回款良好，创现能力强。若企业经营不正常、购销不平衡时，如前者明显大于后者，那么企业有可能在本会计期内因产品提价使收入增大，如果没有提价，企业可能在吃库存，这时应结合资产负债表看存货的进出情况，若库存正常，就要看是否本期收回大量的前期的应收账款。如后者明显大于前者，有可能说明企业处于库存积压状态。（2）将销售商品、提供劳务收到的现金与经营活动流入的现金总额进行比较，可大致说明企业产品销售现款占经营活动流入的现金的比重。比重大，说明企业主营业务突出，营销状况良好。（3）将本期经营活动现金净流量与上期进行比较，增长率越高，说明企业成长性越好。 2、投资活动产生的现金流量分析。当企业扩大规模或开发新的利润增长点时，需要大量的现金投入，如果投资活动产生的现金流入量补偿不了流出量，则投资活动现金净流量为负数；如果企业投资有效，将会在未来产生现金净流入用于偿还债务，创造收益，企业则不会有偿债困难。因此，分析投资活动现金流量，应结合企业目前的投资项目进行，不能简单地以现金净流入还是净流出论优劣。另外，通过“收回投资所收到的现金”、“取得投资收益所收到的现金”与企业原始投资的对应关系，并结合资产负债表中“长期投资”、“短期投资”帐户余额的变化情况，可分析企业的对外投资是否获利。 3、筹资活动产生的现金流量分析。一般来说，筹资活动产生的现金净流量越大，企业面临的偿债压力越大，但如果现金流入量主要来自企业吸收的权益性资本，则不存在偿债压力。因此，在进行分析时，可将吸收权益性资本收到的现金与筹资活动现金总流入比较，所占比重大，说明企业资金实力增强，财务风险降低。 4、现金净增加额分析。如果企业的现金净增加额主要是由于经营活动产生的，可反映出企业经营情况良好，收现能力强，坏账风险小，其营销能力也不错。如果企业的现金净额主要是投资活动产生的，即是由处置固定资产、无形资产和其他长期资产及收回投资引起的，这反映出企业生产经营能力衰退，通过处置非流动资产以缓解资金矛盾，但也可能是企业为了走出不良境地而调整资产结构，还应结合资产负债表、利润及利润分配表作深入分析。如果主要由于筹资活动引起的，这就意味着企业将支付更多的利息或股利，以后期间要偿还大量的债务，它未来的现金流量净增加额必须更大，才能满足偿付的需要，否则，企业将承受较大的财务风险。 5、现金流量结构分析。首先，分别计算经营活动现金流入、投资活动现金流人和筹资活动现金流人占现金总流入的比重，了解现金的主要来源和结构。一般情况下，经营活动现金流入占现金总流入比重大的企业，经营状况较好，财务风险较低，现金流入结构较为合理。其次，分别计算经营活动现金支出、投资活动现金支出和筹资活动现金支出占现金总流出的比重，它能具体反映企业的现金使用方向。一般来说，经营活动现金支出比重大的企业，其生产经营状况正常，现金支出结构较为合理。作为信息使用者，要全面掌握企业的现金流量情况，还应结合企业不同的发展时期，将流入和流出情况作深入分析，将可以得到更有意义的结论。一般而言，企业处于不同发展时期，其经营活动现金净流量、投资活动现金净流量、筹资活动现金净流量三者的正负所反映的情况是多方面的。在企业创建时期，产品还处在市场开发阶段，这一时期为开发产品需要大量的投资和筹资，所以生产经营活动和投资活动的现金净流量一般均为负，筹资活动则为正；在企业成长发展时期，产品生产和销售快速增长，经营现金流量为正，为扩大市场份额企业不断追加投资，投资现金流量依然为负，在经营现金流量不足以满足投资所需现金时，还会进行筹资活动，因此筹资活动现金流量可能是正负相间的；在产品成熟期，产品销售稳定，并进入投资回收期，因此经营现金流量和投资现金流量均为正，由于现金被用来偿债，筹资现金流量为负；企业进入衰退期后，市场萎缩，销售下降，经营活动现金流量为负，企业大规模收回投资并偿还债务，因此投资活动现金流量为正，筹资活动现金流量为负。二、用相对数（财务比率）进行分析：（一）偿债能力分析：企业在生产经营过程中，经常通过举债来弥补自有资金的不足。但是举债是以能偿债为前提的，如果企业到期不能还本付息，则生产经营就会陷入困境，以至危及企业生存。因此，对企业投资者来说，通过对现金流量表进行分析，可测定企业的偿债能力，有利于其作出决策；对债权人来讲，偿债能力的强弱是他们作出贷款决策的基本依据和决定性条件。而用现金流量和债务进行比较，可以较好地反映企业的偿债能力。 1、现金流动负债比率……现金流动负债比率＝经营现金净流量/流动负债，比起流动比率和速动比率，这一指标更能反映出企业的短期偿债能力。 2、现金到期债务比率……现金到期债务比率＝经营现金净流量/本期到期债务，本期到期债务是指即将到期的长期债务和短期债务，该指标反映了企业独立的到期债务支付能力。可根据该指标的大小直接判断公司的即期偿债能力。 3、现金债务总额比。现金债务总额比＝经营现金净流量/本期债务总额，它是评价企业中长期偿债能力的重要指标，同时也是预测公司持续经营能力的重要指标，这一指标同企业的偿债能力呈正比。该指标越高，企业的偿债能力越强，反之，企业的偿债能力越弱。（三）支付能力指标分析：主要是对企业当期取得的现金（特别是经营活动产生的现金收入）与各项支出的现金进行比较。企业取得的现金只有在支付经营活动所发生的各项支出与本期应偿还的债务后，才能用于投资与发放股利。具体来说，现金流量表中的“现金流量净增加额”为正数，说明企业本期的现金与现金等价物增加了，企业的支付能力较强，反之则较差，财务状况恶化。但现金流量净增加额并非越大越好，若现金的收益性较差，现金流量净增加额太大，则企业现在的生产能力不能充分吸收现有的资产，使资产过多地停留在盈利能力较低的现金上，从而降低了企业的获利能力。 1、现金股利支付率……现金股利支付率＝现金股利/经营现金流量，这一指标反映本期支付的现金股利在经营现金净流量中所占的比重。比率越低，企业支付股利的能力越强。 2、强制性现金支付比率。强制性现金支付比率＝现金流入总额/（经营现金流出量＋偿还债务本息付现），在企业的经营活动中，公司的现金流入量应满足强制性目的的支付，即用于经营活动支出和偿还债务。这一指标反映企业是否有足够的现金偿还到期债务、支付经营费用等。比率越大，其现金支付能力越强。（四）企业再投资能力分析：主要是用企业当期取得的经营活动现金流量净额与各项投资活动支出的现金进行比较，分析经营活动现金流量净额能否满足各项投资活动所需现金支出。 1、现金流量满足率。现金流量满足率=经营活动产生的现金流量净额÷投资活动产生的现金流量净额×100％，该比率用来衡量企业用其经营活动产生的现金净流量满足投资活动资金需求的能力。该项指标大于或等于100％，说明经营活动的现金收入能够满足投资活动的现金需求；小于100％，表示经营活动的现金收入不能满足投资活动的现金需求，企业需另筹资金。 2、固定资产再投资率。固定资产再投资率=购置固定资产支出总额÷经营活动产生的现金流量金额x100％，通过该指标反映经营活动所创造的现金净流量，能有多大比例再投资于企业的固定资产。该项指标大于100％，说明企业固定资产投资支出超过了经营活动现金净流量，还需通过其他渠道筹集一定数额的资金。（吕庆波）

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